Résumé :
- MARA Holdings lève 1 milliard de dollars via des billets convertibles sans intérêt
- L’entreprise a déjà acquis 6 474 BTC en novembre 2024
- Son portefeuille Bitcoin atteint désormais 3,3 milliards de dollars
- 160 millions de dollars d’achats supplémentaires sont prévus
La fin d’année 2024 marque un tournant majeur dans l’industrie des cryptomonnaies. Alors que le marché du Bitcoin continue sa progression, MARA Holdings, géant incontesté du mining de Bitcoin, vient de démontrer sa puissance financière avec une opération qui ébranle tout l’écosystème crypto.
Une opération financière d’envergure
Le 2 décembre 2024, MARA Holdings a annoncé la finalisation d’une levée de fonds spectaculaire d’un milliard de dollars. Cette opération s’est réalisée via l’émission de billets seniors convertibles sans intérêt, avec une échéance fixée à 2030. Ces instruments financiers ont été proposés exclusivement à des investisseurs institutionnels qualifiés, conformément à la règle 144A de la loi sur les valeurs mobilières.
Le marché a immédiatement salué cette initiative stratégique, comme en témoigne la hausse de 11,8% du cours de l’action MARA suite à l’annonce. Les conditions de conversion sont particulièrement attractives, avec un taux fixé à 38 502 actions ordinaires pour chaque tranche de 1 000 dollars de billets, soit un prix de conversion d’environ 25,9133 dollars par action, représentant une prime de 42,5% par rapport au cours moyen.
With our 0% $1 billion convertible notes offering, we are excited to share an update:
— MARA (@MARAHoldings) November 27, 2024
– Acquired an additional 703 BTC, bringing the total to 6,474 BTC, at an average price of $95,395 per BTC
– YTD BTC Yield Per Share 36.7%
– Total owned BTC: ~34,794 BTC, currently valued at… pic.twitter.com/bzbunlyBRN
La stratégie d’expansion de MARA Holdings
Cette opération financière s’inscrit dans une stratégie d’expansion ambitieuse qui n’est pas sans rappeler la stratégie de MicroStrategy. MARA Holdings a déjà mis en œuvre son plan d’acquisition en obtenant 703 BTC supplémentaires, portant à 6 474 le nombre total de Bitcoin acquis sur le seul mois de novembre. L’entreprise détient désormais un impressionnant portefeuille de 34 794 BTC, valorisé à 3,3 milliards de dollars.
Sur le milliard de dollars, 781 millions seront consacrés à l’acquisition de nouveaux Bitcoin, tandis que 200 millions serviront au rachat d’obligations convertibles arrivant à échéance en 2026. Cette répartition stratégique permettra à MARA d’investir environ 160 millions de dollars supplémentaires dans l’achat de Bitcoin.
MARA Holdings se positionne ainsi comme un acteur majeur de cette transformation technologique, une stratégie que Michael Saylor, figure emblématique du secteur, qualifie de « Bitcoin Standard ».
